2024年全國(guó)新能源乘用車市場(chǎng)呈現(xiàn)持續(xù)環(huán)比走強(qiáng)的拉升態(tài)勢(shì)，12月新能源乘用車市場(chǎng)零售130.2萬(wàn)輛，同比增長(zhǎng)37.5%，環(huán)比增長(zhǎng)2.6%。2024年1-12月零售1,089.9萬(wàn)輛，同比增長(zhǎng)40.7%。12月新能源乘用車出口12.2萬(wàn)輛，同比增長(zhǎng)19%，環(huán)比增長(zhǎng)52.9%。2024年1-12月出口129.0萬(wàn)輛，同比增長(zhǎng)24.3%。隨著零售與 出口的拉動(dòng)，12月新能源乘用車批發(fā)銷量達(dá)到151.2萬(wàn)輛，同比增長(zhǎng)37%，環(huán)比增長(zhǎng)5.0%。2024年1-12月批發(fā)1,223.0萬(wàn)輛，同比增長(zhǎng)37.8%。

8月以來(lái)報(bào)廢更新和以舊換新推動(dòng)經(jīng)濟(jì)型電動(dòng)車和的入門級(jí)插混的爆發(fā)增長(zhǎng)，形成2024年新能源車越走越強(qiáng)的良好表現(xiàn)。由于報(bào)廢更新的新能源較燃油車補(bǔ)貼多5000元的補(bǔ)貼優(yōu)勢(shì)，加之各地以舊換新政策的新能源車普遍比燃油車多3000元左右的補(bǔ)貼。因此絕大部分報(bào)廢更新和部分以舊換新用戶選擇購(gòu)買新能源車，補(bǔ)貼政策尤其是推動(dòng)入門級(jí)純電動(dòng)車與狹義插混市場(chǎng)強(qiáng)勢(shì)增長(zhǎng)。今年車市增長(zhǎng)的頭部車企呈現(xiàn)自主品牌強(qiáng)者更強(qiáng)的特征，尤其是傳統(tǒng)自主車企的新能源走勢(shì)超越新勢(shì)力，成為插混、純電動(dòng)、增程全面發(fā)展的三好學(xué)生的越來(lái)越多。

一、新能源乘用車總體走勢(shì)1. 2024年12月新能源車批發(fā)很強(qiáng)

2024年12月新能源乘用車批發(fā)銷量達(dá)到151萬(wàn)輛，超越歷史最高水平。由于春節(jié)因素和降價(jià)干擾，2024年1-2月的新能源走勢(shì)較弱， 3-8月市場(chǎng)逐步恢復(fù)增長(zhǎng)，政策補(bǔ)貼驅(qū)動(dòng)9-12月環(huán)比增長(zhǎng)巨大，持續(xù)突破月度歷史高點(diǎn)。

2023年以來(lái)由于鋰和鎳等原材料回落導(dǎo)致動(dòng)力電池價(jià)格有下降的趨勢(shì)，2024年初銷量較低有利于企業(yè)年初減產(chǎn)，去歷史庫(kù)存，3月開始實(shí)現(xiàn)新品銷量的持續(xù)增量。

12月新能源乘用車批發(fā)達(dá)到151萬(wàn)輛，同比增長(zhǎng)回升到37%的表現(xiàn)較好，與年初的增速相比是超強(qiáng)的增長(zhǎng)，12月環(huán)比較快上漲5%。9-12月的批發(fā)增長(zhǎng)較3-8月提升明顯，體現(xiàn)了政策的拉動(dòng)生產(chǎn)銷售效果明顯。

2. 全國(guó)新能源滲透率-批發(fā)

12月新能源車廠商批發(fā)滲透率49%，較2023年12月41%的滲透率提升8個(gè)百分點(diǎn)。

12月新能源車廠商批發(fā)滲透率49.2%，較2023年12月提升11個(gè)百分點(diǎn)。12月自主品牌新能源車滲透率67%；豪華車中的新能源車滲透率36%；而主流合資品牌新能源車滲透率僅有4.3%。

12月傳統(tǒng)車廠家批發(fā)同比下降2%，而新能源車零售同比上升57%，增速差距59個(gè)點(diǎn)，燃油車壓力較大。

3.2024年12月新能源車零售增速?gòu)?qiáng)

2024年12月新能源車市場(chǎng)零售130萬(wàn)輛，呈現(xiàn)12月強(qiáng)勢(shì)增長(zhǎng)的良好狀態(tài)，連續(xù)5個(gè)月創(chuàng)出歷史各月度新高。

由于北京放號(hào)，5-7月新增需求釋放的效果明顯，且部分降價(jià)觀望群體開始購(gòu)車。8月開始的報(bào)廢更新的政策效果逐步顯現(xiàn)，新能源中低價(jià)車型補(bǔ)貼較高，加大了購(gòu)買新能源的熱情釋放。

整體年度銷量趨勢(shì)：從 2020 年到 2024 年，新能源乘用車年度零售銷量呈現(xiàn)出逐年上升的態(tài)勢(shì)，2020 年為 111 萬(wàn)輛，到2024 年已增長(zhǎng)至 1090 萬(wàn)輛，增長(zhǎng)幅度十分顯著，體現(xiàn)出新能源乘用車市場(chǎng)規(guī)模在不斷擴(kuò)大。

1-2 月：這一階段銷量在不同年份有不同表現(xiàn)，2020 年銷量較低且同比呈現(xiàn)負(fù)增長(zhǎng)（5 萬(wàn)輛，同比降63%），之后各年銷量逐步上升，2024 年達(dá)到 106 萬(wàn)輛，同比增速為 38%，說(shuō)明在年初階段市場(chǎng)的活躍度在不斷提升。

3-8 月：期間銷量也是逐年遞增，如 2020 年為 43 萬(wàn)輛，到2024 年達(dá)到 495 萬(wàn)輛，且各年大多保持著一定的同比正增長(zhǎng)，反映出這段時(shí)間內(nèi)市場(chǎng)的持續(xù)發(fā)展和需求的穩(wěn)步增長(zhǎng)。

9-12 月：同樣展現(xiàn)出銷量上升趨勢(shì)，像 2020 年是 62 萬(wàn)輛，2024 年達(dá)到 489 萬(wàn)輛，且各年基本都有可觀的同比增速，意味著年末階段市場(chǎng)熱度也較高，消費(fèi)需求較為旺盛。

4.全國(guó)新能源滲透率-零售

從2021 年到 2024 年，各年的滲透率整體呈上升趨勢(shì)。2021年滲透率相對(duì)較低，全年在 7% ~22% 之間波動(dòng)，年度滲透率為 15%。

2022 年較 2021 年有明顯提升，全年在 17% ~36% 之間，年度滲透率為 28%。2023 年繼續(xù)上升，全年在 26% ~ 40% 之間，年度滲透率為 36%。

2024 年上升幅度較大，全年大部分月份在 33% 及以上，最高達(dá)到 54%，年度滲透率為 48%。

新能源車的零售量在各類型中普遍呈現(xiàn)增長(zhǎng)趨勢(shì)，尤其是自主新能源車增長(zhǎng)顯著，2024 年同比增長(zhǎng) 68%。傳統(tǒng)車的零售量在部分類型中有所下降，如主流合資傳統(tǒng)車 2024 年同比下降 7%。

2024 年 12 月，豪華車滲透率為 33.9%，主流合資為 4.8%，自主為 71.3%，總體為 49.4%。

2024 年全年，豪華車滲透率為28.8%，主流合資為 6.7%，自主為 70.0%，總體為 47.6%。

5.2024年12月新能源車出口回落較大

2024年12月新能源車出口12萬(wàn)輛，月度環(huán)比大幅回升，與歷年的月度走勢(shì)規(guī)律反差較大。1-2月的出口低迷應(yīng)該是受到海運(yùn)等因素的影響，自主的出口在3月環(huán)比增長(zhǎng)較大,4-6月自主部分車企出口面臨歐洲的需求減弱而主動(dòng)調(diào)整，7-10月的自主出口持續(xù)走強(qiáng)，11月的出口有一定偶然性，12月回升較大。

中國(guó)制造新能源產(chǎn)品品牌越來(lái)越多地走出國(guó)門，由于海外認(rèn)可度持續(xù)提升以及服務(wù)網(wǎng)絡(luò)的完善，自主品牌純電動(dòng)主要面向發(fā)達(dá)國(guó)家市場(chǎng)，目前出現(xiàn)圍堵中國(guó)新能源的現(xiàn)象，這是完全錯(cuò)誤的，但我們也要冷靜面對(duì)，主動(dòng)調(diào)整，穩(wěn)定預(yù)期。

從 2021 年到 2024 年，新能源乘用車出口年度銷量呈逐年上升趨勢(shì)。2021 年出口量為 26 萬(wàn)輛，到2024 年增長(zhǎng)至 129 萬(wàn)輛，顯示出我國(guó)新能源乘用車在國(guó)際市場(chǎng)上的競(jìng)爭(zhēng)力逐漸增強(qiáng)，出口規(guī)模不斷擴(kuò)大。

雖然各年的同比增速都為正，但呈現(xiàn)出逐漸放緩的趨勢(shì)。2021 年同比增速高達(dá) 628%，2022 年為 134%，2023 年為 71%，2024 年為 24%。由于初期基數(shù)較小，隨著出口量的不斷增加，增長(zhǎng)速度逐漸趨于平穩(wěn)。

二、新能源乘用車市場(chǎng)結(jié)構(gòu)分析

1、新能源車的廂型結(jié)構(gòu)

12月各種動(dòng)力形式增長(zhǎng)相對(duì)均較好。其中12月純電動(dòng)零售銷量76萬(wàn)輛，同比增長(zhǎng)27%，環(huán)比增1%；12月狹義插混銷量42萬(wàn)輛，同比增長(zhǎng)78%，環(huán)比增7%。

12月新能源零售結(jié)構(gòu)中：純電動(dòng)59%、狹義插混32%、增程式9%。2023年12月為純電動(dòng)63%、狹義插混25%、增程式12%。2023年全年新能源零售結(jié)構(gòu)中：純電動(dòng)67%、狹義插混25%、增程式9%。12月的插混和純電動(dòng)改善明顯。

2、新能源車的級(jí)別-各級(jí)別相對(duì)均衡

12月各級(jí)別電動(dòng)車銷量分化，消費(fèi)升級(jí)的態(tài)勢(shì)很好。微型電動(dòng)車較強(qiáng)增長(zhǎng)。小型電動(dòng)車需求偏弱，家庭第二輛車需求一般。小米為代表的高端新能源增長(zhǎng)較強(qiáng)。

由于200公里以下微型電動(dòng)車5月底免稅政策截止，帶來(lái)的是6-7月月均兩萬(wàn)多臺(tái)的短續(xù)航電動(dòng)車急劇萎縮，導(dǎo)致6-7月純電動(dòng)市場(chǎng)低迷。隨著補(bǔ)貼增加，受到報(bào)廢更新政策驅(qū)動(dòng)的9-12月純電動(dòng)A00級(jí)入門市場(chǎng)逐步恢復(fù)。報(bào)廢更新補(bǔ)貼推動(dòng)插混車型進(jìn)一步分流燃油車需求。

3、新能源車的自主和新勢(shì)力表現(xiàn)持續(xù)較強(qiáng)

從月度國(guó)內(nèi)零售銷量看， 純電動(dòng)自主加新勢(shì)力12月表現(xiàn)超強(qiáng)。主力合資車企加傳統(tǒng)豪華車的市場(chǎng)規(guī)模遠(yuǎn)低于特斯拉。

蔚來(lái)、小鵬、理想、零跑等新勢(shì)力車企銷量同比和環(huán)比表現(xiàn)總體仍較強(qiáng) ，尤其是蔚來(lái)、理想等表現(xiàn)較強(qiáng)，這也是細(xì)分市場(chǎng)賽道的優(yōu)勢(shì)。

自主品牌的純電動(dòng)市場(chǎng)占據(jù)較大優(yōu)勢(shì)，特斯拉是主要高端。近期插混的自主日益占據(jù)主導(dǎo)優(yōu)勢(shì)，增程成為自主和新勢(shì)力的獨(dú)享。

三、2024年12月新能源車主力廠家分化

1. 歷年逐月新能源車主力廠家銷量走勢(shì)

在產(chǎn)品投放方面，隨著自主車企在新能源路線上的“多線并舉”策略的實(shí)施，市場(chǎng)基盤持續(xù)擴(kuò)大，廠商新能源月度零售銷量突破萬(wàn)輛的廠商日益增多。10萬(wàn)臺(tái)以上有2家企業(yè)，而且五菱、長(zhǎng)安、奇瑞也在向10萬(wàn)臺(tái)沖刺。

自主的企業(yè)占據(jù)絕對(duì)主力地位，但部分車企也出現(xiàn)累計(jì)銷量下滑的持續(xù)壓力，車企的走勢(shì)分化相對(duì)明顯。

今年與去年的新能源車主力車企變化不大，頭部比亞迪沒(méi)有變化，但吉 利和五菱實(shí)現(xiàn)對(duì)特斯拉反超變局。環(huán)比走勢(shì)的頭部企業(yè)增量很強(qiáng)，吉利、五菱和長(zhǎng)安等純電動(dòng)表現(xiàn)較強(qiáng)。

2. 新能源乘用車車型零售表現(xiàn)

新能源車型走勢(shì)相對(duì)較強(qiáng)，頭部8個(gè)新能源車型國(guó)內(nèi)零售均在3萬(wàn)以上，但也有同比和環(huán)比的明顯下滑的車型。

四、2024年12月純電動(dòng)車市場(chǎng)分析

1、純電動(dòng)主力廠家銷量走勢(shì)

近幾年以來(lái)純電動(dòng)乘用車市場(chǎng)仍然是比亞迪、特斯拉和傳統(tǒng)自主品牌為主的格局，但近期新勢(shì)力表現(xiàn)明顯改善。2024年12月新能源乘用車市場(chǎng)多元化發(fā)力，大集團(tuán)新能源表現(xiàn)分化。2024年12月純電動(dòng)車企表現(xiàn)強(qiáng)的是比亞迪、五菱、吉利汽車、特斯拉、埃安和長(zhǎng)安汽車等。合資純電動(dòng)車企偏弱。

新勢(shì)力的總體走勢(shì)分化，蔚來(lái)、小鵬及零跑等較強(qiáng)，而部分純電動(dòng)的新勢(shì)力總體表現(xiàn)一般。

2.2024年12月純電動(dòng)主力車型零售

2024年12月純電動(dòng)車型表現(xiàn)相對(duì)較強(qiáng)的是MODELY、海鷗、宏光mini、五菱繽果、小米SU7、比亞迪元、MODEL3等產(chǎn)品。

微型電動(dòng)車的比亞迪海鷗產(chǎn)品力超強(qiáng)，也符合入門級(jí)消費(fèi)需求，雖然前期五菱宏光mini的走勢(shì)偏弱，但近期宏光mini和長(zhǎng)安lumin明顯改善，而且繽果等大幅走強(qiáng)，微型電動(dòng)車的吉利熊貓mini、吉利星愿等新品表現(xiàn)不錯(cuò)。

五、插混市場(chǎng)分析

1. 插電混新能源車企業(yè)表現(xiàn)改善

2024年12月份插電混動(dòng)市場(chǎng)走勢(shì)分化，主要的廠家是比亞迪處于絕對(duì)領(lǐng) 先，比亞迪由于銷量較高放到右軸，奇瑞、長(zhǎng)城汽車、吉利汽車、長(zhǎng)安汽車、上汽通用五菱等跟進(jìn)比亞迪發(fā)展插混的差距仍較大，比亞迪插混增量后的競(jìng)品積極跟進(jìn)。近期吉利和長(zhǎng)城新品的插混產(chǎn)品很有競(jìng)爭(zhēng)力。

合資車企插混市場(chǎng)表現(xiàn)相對(duì)較弱。由于產(chǎn)業(yè)鏈差異，插電混動(dòng)動(dòng)力車型的部分合資企業(yè)表現(xiàn)相對(duì)優(yōu)秀。近期歐系插混偏弱，豪華車的插混不強(qiáng)。

2.插電混動(dòng)主力車型零售較強(qiáng)

插電混合動(dòng)力車型體現(xiàn)傳統(tǒng)內(nèi)資企業(yè)為主的特色。近期比亞迪宋、比亞迪秦、驅(qū)逐艦05等的銷量較好。比亞迪的產(chǎn)品矩陣豐富，走勢(shì)相對(duì)覆蓋較大。歐美企業(yè)對(duì)豪華插混的市場(chǎng)重視不足，銷量走勢(shì)也相對(duì)平穩(wěn)。

近期純電動(dòng)和插混出口車型走向歐洲市場(chǎng)的表現(xiàn)較好，比亞迪海豹等出口較多，形成歐洲新能源市場(chǎng)對(duì)中國(guó)插混的微幅拉動(dòng)。

六、増程式市場(chǎng)分析

1.增程式新能源車企業(yè)表現(xiàn)

增程式新能源車企業(yè)近期表現(xiàn)超強(qiáng)，理想與問(wèn)界等表現(xiàn)較穩(wěn)，但深藍(lán)、阿維塔、零跑等部分車企出現(xiàn)階段性爆發(fā)增長(zhǎng)特征。12月深藍(lán)的増程表現(xiàn)很好。長(zhǎng)安汽車和零跑等増程產(chǎn)品持續(xù)較快增長(zhǎng)。

2. 增程式新能源車型表現(xiàn)

長(zhǎng)安深藍(lán)與阿維塔的增程表現(xiàn)較強(qiáng)，近期成為黑馬。理想汽車推動(dòng)増程式增長(zhǎng)，實(shí)際用戶的需求仍是純電模式。

2024年12月的主力車型理想L6繼續(xù)成為領(lǐng)軍車型，問(wèn)界M9和M7走勢(shì)也很好。主力車型市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)逐步激化，萬(wàn)臺(tái)以上月銷的車型已經(jīng)有充分競(jìng)爭(zhēng)，長(zhǎng)安系增長(zhǎng)也很好。

增程式電動(dòng)車?yán)硐隠6成為領(lǐng)軍車型，理想L9的表現(xiàn)逐步放緩，銷量結(jié)構(gòu)向L7轉(zhuǎn)移。說(shuō)明消費(fèi)者對(duì)低價(jià)端增程仍是有很好的接受度，增程式的性價(jià)比優(yōu)勢(shì)仍是很重要的。近期長(zhǎng)安深藍(lán)的増程、啟源的純電動(dòng)也開始啟動(dòng)，形成差異特色。